أتذكر الجلوس في اجتماع للمساهمين بيركشاير هاثاواي منذ سنوات عندما يكون هناك شيء وارن بافيت قال أدهشني حقا كما عميقة. إلى إعادة صياغة، أجاب على نفس السؤال الأساسي بالإشارة إلى أن السوق قد ترتفع، وسوق قد تنخفض، والاقتصاد قد تتقلب، ولكن هناك دائما أن يكون أشياء ذكية للقيام به. هذا هو رسالة تمكين بشكل لا يصدق.
وحملت هذه الرسالة مرة أخرى في رسالته إلى عندما قال مساهمي بيركشاير هاثاواي 2008، “في القرن 20th وحده، تعاملنا مع اثنين من حروب كبرى (واحدة من التي نحن بدا في البداية أن يكون فقدان)؛ من اثني عشر أو نحو ذلك الفزع والركود. التضخم الخبيثة التي أدت إلى معدل الوزراء 21 02/01٪ في عام 1980. والكساد العظيم في 1930s، عندما تراوحت نسبة البطالة تتراوح بين 15٪ و 25٪ لسنوات عديدة.
أمريكا لديها أي نقص من التحديات. دون أن تفشل، ولكن، لقد تغلب عليها. في مواجهة هذه العقبات – وغيرها الكثير – المعيار الحقيقي للعيش بالنسبة للأميركيين تحسين ما يقرب من سبعة أضعاف خلال 1900s، في حين ارتفع مؤشر داو جونز الصناعي من 66 إلى 11497 “.
وكان في هذه الأوقات العصيبة التي تم إجراؤها كل من ثروات كبيرة. كما كنت قد سمعت لي أن أقتبس في الماضي، وقد أشارت الأبحاث أن 10٪ فقط من أصحاب الملايين في هذا البلد ورثت ثرواتهم مع غيرها من 90٪ بعد أن حصل عليه. فعل هؤلاء الناس لم يكونوا يجلسون الداخل وحسرتهم نكبته بسبب الركود أو الكساد ضرب.
الركود يمكن أن توفر لك فرصة لشراء أصول رخيصة
الفرص في كل وقت، إذا كنت تبحث عنهم ونرحب بهم عندما يقدمون أنفسهم. في الواقع، يمكن للركود يكون أفضل وقت ممكن للبدء في الاستثمار لأسعار الأصول في كثير من الأحيان تنخفض بشدة، مما يعني أنه يمكن التقاط الأسهم والسندات وصناديق الاستثمار والعقارات والشركات الخاصة، وأكثر من ذلك أقل بكثير مما كنت يمكن أن مجرد عدد قليل قبل سنوات.
كما يجبر مستثمرين آخرين لتفريغ أصولها، يمكنك التدخل ويلتقطها لجزء بسيط من قيمتها!
هذا يحتاج الى شجاعة هائلة. والاحتمالات هي جيدة لأنك لن تشتري في أسفل المطلق، وهذا يعني سيكون لديك لمشاهدة محفظتك سقوط أكثر بعد قمت بها الاستثمار الخاص.
هذا هو السبب يوصي الخبراء كنت واد فقط في السوق من خلال خطة المتوسط التكلفة بالدولار بدلا من صب كل من رأس المال الخاص في دفعة واحدة. إذا كنت قد اتبعت الخطوات التي وضعت في حافظة، الخطوط العريضة لما ينبغي أن تسعى مستثمر جديد لعند إعداد الخطة المالية، وهذه القطرات لا ينبغي أن تتعلق لك لأنك لن تضطر لبيع في وقت مبكر.
إذا كنت من أصحاب الأعمال الصغيرة، والاستثمار في ركود يمكن أن يكون له معنى إذا كنت منضبطة بما فيه الكفاية لحماية أموالك ولا تمتد إلى أبعد من يمكنك توسيع بمسؤولية. هذا لأنك حر في اتخاذ الأعمال من منافسيك لأنها تنسحب الانفاق الاعلاني أو تسريح الموظفين. كثير من أعظم ثروات التجزئة في الولايات المتحدة، على سبيل المثال، قدمت من قبل رجال الأعمال الذين توسيع واجهات متاجرهم خلال فترات الركود على الرغم من عدم بيع أي شيء في ذلك الوقت.
انها حقا لا يهم إذا كان لديك خطة
خلاصة القول هي بسيطة. إذا كان لديك أساسيات في مكان، كنت قد استثمرت في التأمين الصحي، يمكنك ممارسة الدولار تكلفة المتوسط، يمكنك إعادة استثمار الأرباح الخاصة بك، وعليك التركيز على الحد من 3 أنواع من مخاطر الاستثمار، فمن غير منطقي تقريبا إذا بدأت الاستثمار في الركود أم لا.
ونظرا ما يكفي من الوقت، يجب تجربة أكثر من نتائج مرضية، مما يسمح لك لبناء الثروة والاستمتاع بالحياة عن الذي كنت أحلم دائما.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
وقد استثمرت الأميركيين في الصناديق الاستثمارية من خلال (ك) خطة 401 الخاصة بهم في العمل، من روث الحمراء، الحمراء التقليدية، من 403 (ب) ق، من SEP-الحمراء، الحمراء SIMPLE، أو أي أنواع أخرى من حسابات التقاعد، كثيرا بحيث تمثل نسبة كبيرة من الأصول التي عقدت في داخلها. لسوء الحظ، العديد من المستثمرين الجدد، فضلا عن أصحاب الحسابات التقاعد لا تعد ولا تحصى، لا يمكن ان اقول لكم فعلا ما هو صناديق الاستثمار المشترك، كيفية عمل صناديق الاستثمار المشترك، أو أن يأتي شخص في الواقع يجعل من المال من امتلاك صناديق الاستثمار المشترك.
ما هي صناديق الاستثمار المشترك
قبل أن تتمكن من فهم كيفية المستثمرين في اتخاذ المال والاستثمار في صناديق الاستثمار المشترك، يجب أن نفهم ما هو صناديق الاستثمار المشترك، وكيف يولد الأرباح. هل يمكن أن تبدأ من خلال قراءة مجموعة من المقالات، ولكن إذا كنت ضغط الوقت، وهنا تعريف المكثف.
ببساطة، صناديق الاستثمار المشترك هو مصطلح يستخدم لوصف نوع من الشركة التي لا تفعل شيئا في حد ذاته، بل أنها تمتلك استثمارات. الشركة، التي تعد صناديق الاستثمار المشترك، التعاقد مع مدير محفظة ويدفع له أو لها رسوم الإدارة، والتي غالبا ما تتراوح بين 0.50٪ و 2.00٪ من الأصول. مدير محفظة تستثمر المال عن طريق الصندوق رفعت وفقا للاستراتيجية التي وضعت في وثيقة تسمى الصندوق نشرة المتبادلة.
بعض صناديق الاستثمار المتخصصة في الاستثمار في الأسهم، وبعضهم في السندات، وبعضهم في العقارات، وبعض من الذهب. والقائمة تطول عمليا على وعلى وصناديق الاستثمار المشترك نظمت منذ ما يقرب من كل نوع من أنواع الاستثمار استراتيجية أو المتخصصة يمكنك أن تتخيل.
هناك أموال حتى مصممة للأشخاص الذين يريدون فقط لامتلاك أسهم أرباح في S & P 500 التي زادت أرباح كل سنة على مدى السنوات ال 25 الماضية! فمن الأسلم أن نقول أن هناك صناديق الاستثمار المشترك لأي هدف تقريبا كنت قد ترغب في تحقيقه.
كيف يمكن أن صناديق الاستثمار كسب المال بالنسبة لك
ونوع من صناديق الاستثمار المشترك التي كنت استثمرت تحديد كيفية توليد النقدية.
إذا كنت تملك صندوق الأسهم، تعلمت بالفعل أن أكبر مصادر الأرباح المحتملة هي زيادة في سعر السهم (الأرباح الرأسمالية) أو التوزيعات النقدية المدفوعة لللك على حصة تناسبية من أرباح الشركة الموزعة. إذا يركز الصندوق على الاستثمار في السندات، قد يكون الحصول على المال من خلال إيرادات الفوائد. إذا متخصص الصندوق في الاستثمار في العقارات، وكنت قد يكون كسب المال من الإيجارات والتقدير الملكية والأرباح من العمليات التجارية، مثل آلات البيع في مبنى للمكاتب.
ثلاثة مفاتيح لكسب المال من خلال صندوق مشترك للاستثمار
هناك ثلاثة مفاتيح رئيسية لكسب المال من خلال صندوق مشترك للاستثمار. هؤلاء هم:
استثمر فقط في صناديق الاستثمار يمكنك فهم إذا كنت لا يمكن أن يفسر، بسرعة، بإيجاز، ومع خصوصية، بالضبط كيف تستثمر صناديق الاستثمار المشترك، ما هي حيازات الكامنة وراءه، ما مخاطر استراتيجية الاستثمار في صناديق الاستثمار المشترك هي، ولماذا كنت تملك صناديق الاستثمار المشترك معين، وربما كنت لا ينبغي أن يكون عليه في محفظتك. انه من الاسهل بكثير لقياس واحتواء، ونقدر خطر عند ابقاء الامور بسيطة.
فكر في فترات من 5 سنوات أو أكثر من انه من الاسهل بكثير للسماح مجمع الثروة إذا كان بإمكانك ركوب الأمواج الغثيان في بعض الأحيان من تقلبات السوق التي هي جزء لا يتجزأ من الاستثمار في الأسهم أو السندات. إذا كنت تملك، مثلا، وصناديق الاستثمار المشترك الإنصاف، ويكون مستعدا لذلك إلى انخفاض بنسبة 50٪ في أي سنة معينة. هذه الأشياء تحدث. افتراض كنت قد وضعت لذلك، خطة سليمة مدروسة جيدا على أساس الحس السليم، والرياضيات الأساسية، والاستراتيجيات الحكيمة لإدارة المخاطر، والسماح لنفسك أن تصبح العاطفي وبيع الأصول الإنتاجية الخاصة بك في أسوأ وقت ممكن ليس من المحتمل أن يسبب لك لبناء ثروة الأجيال طويلة الأمد.
دفع نفقات معقولة وبصرف النظر عن نسبة حساب صناديق الاستثمار المشترك، فمن المهم أيضا النظر حفنة من التكاليف الأخرى. مسائل الكفاءة الضريبية. احتياجات الدخل المسألة. مسائل التعرض للمخاطر. جميعا بحاجة إلى أن يكون وزنه ضد كل العوامل الأخرى ذات الصلة وغيرها. وهذه النقطة هي للتأكد من أنك تحصل على قيمة مقابل ما تدفعه.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
تعلم كيف وأين للاستثمار يمكن أن يكون مهمة شاقة جدا للمبتدئين. الاستثمار يمكن استخدامها لمجموعة متنوعة من الأسباب، مثل الادخار للتقاعد أو مساعدة في تمويل التعليم الجامعي الطفل. ومع ذلك، يمكن أن تكون ضارة الاستثمار وتتسبب في فقدان المال أو الادخار إذا فعلت غير حكيم.
1. تحديد بيان المخاطر
الخطوة الأولى للاستثمار هي لتحديد المخاطر، وهي تحملك للمخاطرة فيما يتعلق التذبذب الرئيسي. يمكن للمستثمرين مع تحمل المخاطر عالية تحمل تقلبات أكبر على المدى الطويل ويمكن أن تحمل عقليا الانسحاب في السوق. المستثمرين مع القليل جدا من تحمل المخاطر قد يكون غير مستقر والذعر في نفس السيناريو وتقدم أكثر سلامة من أصل الدين.
2. فهم المخاطر مقابل العائد
عندما يتعلق الأمر بالاستثمار، وفهم العلاقة بين المخاطر مقابل عائد مهم جدا. الاستثمارات التي تحمل المزيد من المخاطر توفر إمكانية أكبر للعودة. على العكس من ذلك، توفر الاستثمارات ذات المخاطر المنخفضة إلى انخفاض معدل العائد. في السيناريو المثالي، محفظة الاستثمار التي لديها ارتفاع العائد مع مخاطر قليلة هي الهدف المنشود لأي مستثمر.
3. الأهداف الاستثمارية
يحتاج المستثمرون لتحديد ما هو الهدف النهائي وراء الاستثمار. سواء كان ذلك للتقاعد أو الادخار من أجل تعليم الطفل، كل هدف لابد من تحديده. هذا يساعد على تحديد أفضل وسيلة للاستثمار لتتناسب مع هذا الهدف. على سبيل المثال، عندما الادخار للتقاعد، حساب التوفير الضرائب المؤجلة، مثل الجيش الجمهوري الايرلندي التقليدي، ينبغي أن تستخدم. لتحقيق هدف التعليم الجامعي، ينبغي وضع خطة 529. تحديد الهدف مسبقا يساعد على تحديد الطريقة الأكثر فعالية للاستثمار ممكن.
4. وقت الأفق
إنشاء أفق زمني مباشرة تتعلق بأهداف المخاطر والاستثمار المستثمر. أفق زمني هو طول الوقت المتوقع لا تزال الخطة الاستثمارية لتكون سليمة. للمستثمر الأصغر الادخار للتقاعد يمكن أن يكون لها أفق زمني بين 20 و 30 عاما. لأن هذا يعتبر على المدى الطويل، فإن المستثمر قادر على اتخاذ المزيد من المخاطر مع الاستثمارات. شخص الذي من المقرر أن يتقاعد في غضون خمس سنوات لديه الأفق على المدى القصير، وينبغي أن يكون في استثمارات أكثر أمانا بكثير مع خطر أقل لمدير المدرسة.
5. أنواع من منتجات الاستثمار
هناك العديد من أنواع مختلفة من المنتجات الاستثمارية المتاحة. الأسهم والسندات هما أشكال أبسط من الاستثمار. وتعتبر أسهم الاستثمارات ذات المخاطر العالية ولكن لديها عائدات أعلى على المدى الطويل. قد تكون سندات أكثر استقرارا ولتقديم أقل من عودة في شكل مدفوعات الفائدة.
بالنسبة لأولئك الذين لا يريدون للقيام بالبحث لاختيار الأسهم الفردية المناسبة أو يجب أن تستخدم سندات صناديق الاستثمار المشترك أو تبادل الأموال المتداولة (صناديق الاستثمار المتداولة). هذه هي سلال من الاسهم و / أو السندات التي تم تصميمها لتقدم محفظة متنوعة من الاستثمارات واحد. وتتم إدارة صناديق الاستثمار مهنيا ولكن تهمة رسم داخلي يسمى نسبة حساب. وتعتبر صناديق الاستثمار المتداولة الاستثمارات السلبية، وهي مصممة لتعكس فهرس، مثل صناديق الاستثمار المتداولة S & P 500. تقدم تنويع مثل صناديق الاستثمار المشترك ولكن بنسبة أقل نفقة.
6. السليم توزيع الأصول
التنويع مفيد للمستثمرين للحفاظ على محفظة مع عوائد أعلى وانخفاض خطر. ومن المهم دائما لتنويع بين فئات الأصول الاستثمارية المختلفة والقطاعات. على سبيل المثال، والاستثمار في الأسهم واحد فقط هو مخاطرة كبيرة للمستثمر. ومع ذلك، فإن الاستثمار في الأسهم 10 يقلل من خطر أكثر من 10 شركات مختلفة. الاستثمار في شركات الأدوية فقط هو أكثر خطورة من الاستثمار في سوق الأسهم بأكمله.
ينبغي ان ينظر المستثمرون المخاطر الفردية والأهداف الاستثمارية والأفق الزمني لتحديد توزيع الأصول المناسب. للمستثمر طويل الأجل مع مستوى المخاطر العالية تتطلع لتمويل التقاعد ينبغي أن تستثمر بشكل كامل في الأسهم. للمستثمر على المدى القصير مع مستوى منخفض المخاطر يجب أن تستثمر في الأسهم لا تقريبا، تركز في معظمها على السندات أو النقد. وجود مزيج بين كل من الأسهم والسندات هو طريقة شائعة لديهم، نهج متوازن متنوع للاستثمار. إذا انقطع سوق الأسهم إلى الأسفل، ينبغي أن السندات يساعد على استقرار محفظة الشاملة. وبما أن الوقت يقلل الأفق، ومحفظة يجب تعديلها لتكون أقل خطورة.
7. عن طريق خصم الوساطة
المستثمرين لم تعد هناك حاجة إلى الاعتماد على خبرة المستشار المالي في شركة وساطة كامل الخدمات. العديد من الشركات على الانترنت، بما في ذلك التحسين أو تشارلز شواب، وتوفر أقل تكلفة، وسهلة الاستخدام حسابات الاستثمار. هذه المواقع تقدم أدلة تعليمية مجانية وتوفر استبيانات للمساعدة في تحديد توزيع الأصول المناسب للمستثمر. هؤلاء الذين يسعون لتجارة الأسهم أو السندات الفردية يمكن استخدام E * TRADE أو Scottrade لشراء وبيع على عمولة منخفضة. ويمكن للمستثمرين أيضا شراء صناديق الاستثمار أو صناديق الاستثمار المتداولة في هذه المواقع أو الذهاب مباشرة إلى موقع الشركة على الانترنت، مثل الإخلاص أو الطليعة.
8. استخدام الوساطة الصيانة الكامل
أولئك الذين يشعرون بعدم الارتياح مع حسابات الاستثمار افعل ذلك بنفسك لا تزال تذهب إلى شركة وساطة كامل الخدمات، مثل مورغان ستانلي أو ميريل لينش. هذه الشركات توظف المستشارين الماليين الذين مساعدة الأفراد على استثمار المال على أساس الموضوعات التي يتم تناولها أعلاه. على الرغم من أن هذه الشركات قد توفر المزيد من الخدمة أو الخبرة، وأنها لا تأتي بتكلفة أعلى ويمكن أن يكون الحد الأدنى من المتطلبات مستوى الأصول لفتح حساب.
9. البقاء منضبطة
سواء كنت تستخدم شركة الخصم أو خدمة كاملة وساطة، من المهم أن تبقى منضبطة وعصا للخطة الاصلية. هذا هو واحد من أكثر الأخطاء الشائعة جعل المستثمرين الجدد. ويمكن الاستثمار، خصوصا في الأسهم، تسبب الضغط النفسي، ويؤدي إلى سوء توقيت البيع والشراء. يبقى المستثمرون الناجحون انضباطا ولا تتأثر بتقلبات يوما بعد يوم أو عوامل خارجية. والهدف النهائي من أي استثمار لشراء وبيع ارتفاع منخفض. ومع ذلك، تداول أكثر المستثمرين غير ناجحة مع العاطفة، وشراء تدري عالية وبيع منخفضة.
10. مراجعة ويعيد توازن البشرة
مفتاح آخر ناجحة للاستثمار هو استعراض باستمرار وإعادة التوازن. ينبغي إعادة النظر في الاستثمارات على الأقل على أساس سنوي. الاستثمارات الفردية ضمن محفظة يمكن أن تنمو بوتيرة مختلفة. إذا كان جزء الأسهم بشكل جيد جدا، فإنه قد يكون فكرة جيدة لإعادة تخصيص عودة النمو إلى سندات. وإلا، فإنه قد يزيد من المخاطر الكلية للمحفظة. تراجع الاستثمارات هو أيضا فكرة جيدة لقياس النجاح. إذا كانت محفظة لا تتماشى مع الزيادة في السوق أو المؤشر، ربما الأسهم أو صناديق اختيار ينبغي تغيير.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
دائما يقال المستثمرين لتنويع محافظهم الاستثمارية بين الأسهم والسندات، ولكن ما هو الفرق بين هذين النوعين من الاستثمارات؟ هنا، فإننا ننظر إلى الفرق بين الأسهم والسندات على المستوى الأكثر أساسية.
الأسهم هل تملك حصص، سندات الديون هي
الأسهم والسندات تمثل طريقتين مختلفتين لكيان لجمع المال لتمويل أو توسيع نطاق عملياتها. عندما تصدر شركة الأوراق المالية، وتبيع قطعة من نفسه في مقابل مبالغ مالية.
عندما يصدر كيان السندات، هو إصدار الديون مع اتفاق لدفع فوائد لاستخدام المال.
الأسهم هي ببساطة أسهم الشركات الفردية. وإليك كيف يعمل: أقول الشركة قد جعل من خلال مرحلة البدء وأصبحت ناجحة. أصحاب يرغب في التوسع، لكنهم غير قادرين على فعل ذلك فقط من خلال الدخل الذي يكسبونه من خلال عملياتها. ونتيجة لذلك، فإنها يمكن أن تتحول إلى الأسواق المالية لتمويل إضافي. طريقة واحدة للقيام بذلك هي لتقسيم الشركة تصل إلى “سهم”، ومن ثم بيع جزء من هذه الأسهم في السوق المفتوحة في عملية تعرف باسم “الطرح العام الأولي”، أو الاكتتاب. ولذلك فالشخص الذي يشتري الأسهم، شراء حصة الفعلية للشركة، الأمر الذي يجعل له أو لها مالك جزء – مهما كانت صغيرة. وهذا هو السبب ويشار المالية أيضا باسم “العدالة”.
السندات ، من ناحية أخرى، تمثل الديون. حكومة أو مؤسسة أو كيان آخر يحتاج إلى جمع المال تقترض المال في السوق العام وبعد ذلك يدفع الفائدة على هذا القرض للمستثمرين.
كل سند له قيمة معينة الاسمية (ويقول، 1000 $) ويدفع قسيمة للمستثمرين. على سبيل المثال، فإن السندات $ 1000 مع قسيمة 4٪ تدفع 20 $ للمستثمر مرتين في السنة (40 $ سنويا) حتى ينضج. عند الاستحقاق، يتم إرجاع المستثمر كامل المبلغ له أو لها أصل الأصلي باستثناء بعض الحالات النادرة عندما تخلف السندات (أي المصدر غير قادر على تسديد المبلغ).
الفرق بين الأسهم والسندات للمستثمرين
لأن كل سهم من أسهم تمثل حصة ملكية في شركة – وهذا يعني أن سهم المالك في الأرباح والخسائر للشركة – شخص الذي يستثمر في الأسهم يمكن أن تستفيد إذا كانت الشركة تعمل بشكل جيد جدا ويزيد من قيمته مع مرور الوقت. في الوقت نفسه، وقال انه أو انها تتعرض لخطر أن الشركة يمكن أن تؤدي بشكل سيئ والأوراق المالية يمكن أن تنخفض – أو، في أسوأ سيناريو (الإفلاس) – تختفي تماما.
تميل الأسهم الفردية وسوق الأسهم عموما أن يكون على الطرف الأكثر خطورة من الطيف الاستثمار من حيث تقلباتها وخطر أن المستثمر قد تخسر المال في المدى القصير. ومع ذلك، فإنها تميل أيضا إلى توفير عائدات مجزية على المدى الطويل. ولذلك يفضل الأسهم من قبل أولئك الذين يسعون لاستثمار طويل الأجل والتسامح للخطر على المدى القصير.
تفتقر سندات قوية على المدى الطويل إمكانية عودة الأسهم، ولكن يفضل من قبل المستثمرين الذين الدخل يمثل أولوية. أيضا، السندات أقل مخاطرة من الأسهم. بينما تتقلب أسعارها في السوق – في بعض الأحيان إلى حد كبير جدا في حالة من قطاعات السوق عالية المخاطر – الغالبية العظمى من السندات تميل إلى تسديد كامل المبلغ من رأس المال عند الاستحقاق، وهناك أقل بكثير مخاطر الخسارة من هناك مع مخازن.
ايهم اصح بالنسبة لك؟
كثير من الناس تستثمر في كل من الأسهم والسندات من أجل تنويع. اتخاذ قرار بشأن المزيج المناسب من الأسهم والسندات في محفظتك هي وظيفة من الأفق وقتك والتسامح للخطر، والأهداف الاستثمارية.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
يمكن تعلم إدارة أموالك وبناء محفظة استثمارية يمكن أن يكون مهمة صعبة بالنسبة لكثير من المستثمرين الجدد. بالنسبة لبعض الناس، انها مجرد مسألة عدم وجود الوقت لإعطاء الاهتمام المناسب لطريقة استثمار ثرواتها والمخاطر التي انهم فضح وفورات بشق الانفس. وبالنسبة لآخرين، يتعلق الامر لعدم وجود مصلحة في الاستثمار والتمويل وإدارة الأموال. قد يكون هؤلاء الناس الذكية، والعمل الدؤوب، وحتى الرائعة في المجالات الأخرى للحياة، لكنها تفضل أن تفعل أي شيء آخر بدلا من الحديث عن أرقام وأرقام – انهم لا يريدون لحفر من خلال التقارير السنوية، برادة نموذج 10-K، بيانات الدخل ، الميزانيات العمومية، نشرات صناديق الاستثمار المشترك أو بيانات الوكيل.
لنسبة يست ضئيلة من المستثمرين، ولكن عن مزاجه وردود الفعل العاطفية. وعلى الرغم من النوايا الحسنة، هم، دون أدنى شك، ألد أعدائهم، وتدمير الثروة من خلال القرارات وردود فعل دون المستوى الأمثل التي تستند إلى شعور بدلا من الواقع.
أعتقد بعض الأمور يمكن أن تساعد المستثمر أفضل فهم الغرض وطبيعة عملية تخصيص رأس المال. وعلى الرغم من هذه النصائح لا يمكن أن تضمن النتائج، أملي هو أن من خلال تسليط الضوء ومناقشة بعض الأخطاء الشائعة والتغاضي عن الأخطاء، فإنه سيصبح من الأسهل بالنسبة لك لاكتشافها في العالم الحقيقي.
تجنب الاستثمار في أي شيء أنت لا تفهم
يبدو أن الناس تنسى هذه الحقيقة الأساسية إذا لم يتم ذكروا. أنا أفضل أن استخلاص عليه في عدد قليل من التصريحات التي يمكن أن يخدم لك إذا كنت الاحتفاظ بها في الجزء الخلفي من عقلك.
لم يكن لديك للاستثمار في أي استثمار واحد محدد. لا تدع أي شخص اقناع لكم خلاف ذلك. إنها أموالك. لديك ليس فقط القدرة على القول الآن، ولكن الحق في القيام بذلك، حتى لو كنت لا يمكن أن يفسر المنطق الخاص بك.
والكثير من الفرص تأتي جنبا إلى جنب في الحياة. لا تدع الخوف من عداد المفقودين تسبب لك أن تفعل أشياء حمقاء.
إذا كنت أنت أو الشخص إدارة أموالك لا يمكن وصف أطروحة الأساسية للاستثمار – أين وكيف يتم إنشاء النقدية، وكم كنت تدفع لهذا الدفق من النقد، وكيف أن النقد سوف تجد في النهاية طريقها مرة أخرى إلى جيبك – ثم انك لم تستثمر. كنت المضاربة. قد تعمل في صالحك، لكنها لعبة خطرة وهذا هو أفضل مسلما، أو على أقل تقدير، يقتصر على ذلك، جزء صغير معزول من محفظتك التي لا تنطوي على استخدام الهامش.
وهناك كمية هائلة من الألم والمعاناة يمكن تجنبها عندما يتم تكريم هؤلاء الثلاثة المبادئ الأساسية. لا فصلهم لأنهم يبدو مثل الحس السليم. كما لوحظ فولتير بإيجاز ودقة، “الحس السليم ليست شائعة جدا.”
فهم أن القيمة السوقية والقيمة الجوهرية مختلفة
تخيل أنك اشترت مبنى للمكاتب في الغرب الأوسط، تدفع نقدا من دون ديون الرهن العقاري ضد ممتلكات. وكان سعر الشراء الخاص بك 1000000 $. المبنى يقع في موقع كبير. المستأجرين قوية ماليا وحبيس عقود إيجار طويلة الأجل التي ينبغي أن تكفل شيكات الإيجار إبقاء تتدفق في لسنوات عديدة. عليك جمع 100،000 $ سنويا في التدفق النقدي الحر من المبنى بعد تغطية أمور مثل الضرائب والصيانة واحتياطيات النفقات الرأسمالية.
في اليوم التالي كنت شراء المبنى، انهارت الصناعة المصرفية. لا يمكن للمستثمرين الحصول على أيديهم على قروض الرهن العقاري التجاري، ونتيجة لذلك، قيم العقارات بالاكتئاب. خلال سنة لاحقة، والمباني التي بيعت بمبلغ 1000000 $ يذهب الآن فقط 600،000 $ لأن الشعب الوحيد الذي يستطيع أن يجعل الاستحواذ هي المشترين نقدا.
ليس هناك شك في هذا السيناريو أنه إذا كنت في محاولة لبيعه، فإن القيمة السوقية المحتملة لالممتلكات الخاصة بك سيكون أقل بكثير من السعر الذي دفعته.
هل يمكن الحصول على $ 600،000 يجب دفنها في السوق المفتوحة. كنت قد تكون قادرة على الحصول على سعر أفضل بكثير إذا كنت قادرا وعلى استعداد لتحمل الرهن العقاري التفاوض القطاع الخاص الذي كنت تعمل بشكل فعال حيث أن البنك للمشتري، الذي يحتفظ تحويل جزء من إيرادات الإيجار في شكل فوائد على المذكرة الرهن العقاري لك بعد أن كنت قد باعت المبنى الذي كنت تحمل الآن بامتياز. ومع ذلك، إذا كنت قادرا على سحب ما يصل القيم السوقية المعلنة على الاستثمار العقاري الخاص بك، وكنت تكون أسفل بشكل كبير جدا على الورق. وسيكون من وحشية.
وبالنسبة للمستثمرين على المدى الطويل، وهذا ليس مغزى خاص لأن المستثمرين صحيح على حد قول بنيامين جراهام، والد الأسطوري من قيمة الاستثمار، ونادرا ما أجبر المستثمرين وفيا لبيع أصولها. بدلا من ذلك، لقد تشغيل أموالهم متحفظ يكفي أنها يمكن الجلوس على التقييمات المنخفضة لسنوات في وقت واحد، مع العلم أنها لا تزال كسب نسبة جيدة من عودة عندما يقاس التدفق النقدي التي ينتمي إليها نسبة إلى السعر الذي دفعه لشراء حصة ملكيتها .
في هذه الحالة، سواء كان المبنى الخاص بك يمكن أن تجلب $ 600،000 أو أي رقم آخر في مزاد ليست تبعية مقارنة حقيقة كنت جمع 100،000 $ في التدفق النقدي الحر من ملكيتك. وهذا هو المحرك الاقتصادي. وهذا هو مصدر القيمة الحقيقية أو الفعلية. تحدث جراهام عن حماقة تصبح بالضيق في حالة مثل هذه لأنها وصلت إلى السماح لنفسك أن تكون بالأسى عاطفيا من الأخطاء الشعوب الأخرى في الحكم. وهذا هو، لا يجب أن ينظر إلى سعر السوق لاخبارك عن القيمة الجوهرية للممتلكات الخاصة بك. يجب أن نعرف القيمة الجوهرية للممتلكات الخاصة بك وتكون قادرة على الدفاع عن حسابها باستخدام تشير التقديرات المتحفظة، الرياضيات الأساسية. أعتقد أن من سعر السوق على أنها شيء يمكنك الاستفادة من إذا اخترت ذلك – لا أكثر ولا أقل.
ويظل هذا المفهوم الحقيقي عبر فئات الأصول المتعددة. إذا كان لديك حصة ملكية في شركة رائعة مع عوائد كبيرة على رأس المال، وهو موقف قوي تنافسية تجعل من الصعب للاطاحة في قطاع معين، أو الصناعة، ومجلس الإدارة التي هي صديقة للمساهمين، فإنه لا ينبغي أن يسبب لك أي ضائقة معينة لمشاهدة المقتنيات الخاصة بك انخفاض بنسبة 50 في المئة أو أكثر على الورق.
وهذا صحيح بصفة خاصة إذا كان لديه تاريخ من مكافأة لكم مع عمليات اعادة شراء الاسهم تنفيذها بحكمة وزيادة أرباح مسبب جيدا، والذي دفعته ثمنا معقولة بالنسبة للأرباح نظرة من خلال – أو لمزيد من المستثمرين المتقدمين الذين هم على دراية المحاسبة و تمويل “أرباح مالك”، وهو نقد تعديل التدفق الحر حساب عند تقييم الشركات العاملة، وأنا أعلم وأكرر هذا في كثير من الأحيان، ولكن يجب استيعاب ذلك إذا كنت ترغب في تجنب تدمير الثروة من خلال بيع بحماقة عالية الجودة، والأصول طويلة الأجل ل ما يتحول دائما إلى أن تكون سريعة الزوال الخوف.
تعلم كيفية التفكير في شروط صافي القيمة الحالية
الدولار الأمريكي ليس مجرد الدولار الأمريكي، والفرنك السويسري ليست مجرد الفرنك السويسري.
من وجهة نظرك كمستثمر، انها صافي القوة الشرائية الحالية ما يهم. لا تقع في فخ التفكير من حيث العملة الاسمية، خطرا الشهير الاقتصادي إيرفينغ فيشر وصف في كتابه تحفة 1928، الوهم المال .
إذا كان لديك مشروع قانون 100 $ في جيبك اليوم، وقيمة تلك الفاتورة 100 $ تعتمد على العديد من العوامل. إذا كان لديك ما يكفي من امتداد فترة طويلة من الزمن، ويمكن أن تكسب معدلات مرضية العودة، يمكن أن يضاعف العمل سحره وتحويلها إلى 10،000 $. إذا لم تكن قد أكلت في يومين، وفائدة من المال في المستقبل هي عمليا غير موجودة مقارنة الفرصة لاستخدام هذه الأموال الآن. الاستثمار الناجح هو حول اتخاذ الخيارات. الإطار الخاص الإنفاق والاستثمار القرارات بهذه الطريقة. المال هو أداة – هذا كل شيء. يمكن أن تذكر هذه تساعدك على تجنب الخطأ أن العديد من الرجال والنساء والأسر تجعل، التضحية الرغبات على المدى الطويل الحقيقية لليريد على المدى القصير.
إيلاء الاهتمام لالضرائب والتكاليف والشروط
الأشياء الصغيرة المسألة، لا سيما مع مرور الوقت بسبب قوى يضاعف أن ناقشناه. هناك كل أنواع من الاستراتيجيات التي يمكن استخدامها لإبقاء أكثر من أموالك بشق الانفس في جيبك، بما في ذلك أشياء مثل وضع الأصول. التفكير في المستثمر الدخل الثابت عقد السندات البلدية معفاة من الضرائب في حسابات الوساطة الخاضعة للضريبة وسندات الشركات في الملاجئ الضريبية مثل روث الجيش الجمهوري الايرلندي. لأنه يعلم كيفية الاستفادة من ما يصل الى آثار الاستفادة الإيجابية، مثل الاستيلاء على المال مجانا تحصل عند رب عملك مباريات المساهمات الخاصة بك 401 (ك) أو 403 (ب) خطة التقاعد. ومن الجدير الوقت والجهد لاكتشاف الخاص بهم. مع تعديلات صغيرة فقط، لا سيما في مرحلة مبكرة من عملية يضاعف، لديك فرصة لتغيير دفعات المحتملين مجدية. قليل من الأشياء في الحياة هي ذلك يستحق وقتك.
تأكد من أنك وزنها قيمة ما كنت تتلقى مقابل التكاليف. لقد رأيت الكثير من المستثمرين عديمي الخبرة مع التركيز على أشياء مثل نسب المصاريف وتكاليف الإدارة إلى استبعاد كل شيء آخر. في نهاية المطاف أنها تكلف نفسها أكثر بكثير في أشياء مثل الأخطاء الضرائب غبية أو التعرض للمخاطر المؤلمة التي تسبب حساباتهم لتنهار.
مثال أود أن استخدام وإدارة الصناديق الاستئمانية. خذ الطليعة، على سبيل المثال. وفي ذلك الوقت كتبت هذا المقال، فإن إدارة الثقة الطليعة في تشغيل ما يعتبر الصندوق الاستئماني بسيط جدا عن 500000 $ – لا شيء معقد، فقط الفانيليا عادي. أنت لن تحصل على الأوراق المالية الفردية ولكن كنت بدلا تملك نفس صناديق الاستثمار الجميع يملك. ليس هناك الكثير من المرونة التخطيط لما، – هذا يتوقف على التحديدات المحرز في عملية توزيع الأصول – المبالغ التي في كل ورسوم الفعال نظرة من خلال ما بين 1.5 و 1.6 في المئة سنويا بحلول الوقت الذي حساب أشياء مثل رسوم الوصي والرسوم الإدارية الأساسية.
وهذا هو صفقة رائعة لما الذي تحصل عليه. لقد شاهدت الناس ضربة المواريث الست وسبعة الرقم أسرع مما تستطيع برمشة، والتي كان يمكن تفاديها قد تم تأمين المال في الثقة والمانح كان على استعداد لدفع الرسوم. وبعبارة أخرى، قام المانح المزيد من الاهتمام لشيء لا يهم – أي محاولة لدفع 0.05 في المئة في الرسوم سنويا من خلال القيام بذلك بنفسه بدلا من 1.5 إلى 1.6 في المئة من الاستعانة بمصادر خارجية لشخص آخر. قارن ذلك إلى عامل أكثر أهمية بكثير: الاستقرار العاطفي وبراعة المالية للمستفيد. مسائل هذه الاشياء. لا وجود محفظة الاستثمار الخاص في كتاب مدرسي. العالم الحقيقي هو الفوضى والناس معقدة.
أبدا التفكير في الأداء وحده دون العوملة في التعرض لمخاطر
مثل العديد من رجال الأعمال، وأعتقد أن من المخاطر الكثير. بلدي مزاجه هو عبارة عن مزيج غريب من احتمال حسابات ثابتة مختلطة مع التفاؤل. عندما زوجي وأنا بدأت شركتنا ليترمان سترة الجوائز منذ أكثر من عقد من الزمان، ونحن مصممة بعناية هيكل التكاليف في الطريقة التي فزنا تحت تقريبا أي سيناريو. عندما أطلقت شركة لإدارة الأصول العالمية من أجل القيمة الصافية الأفراد والأسر والمؤسسات التي تريد الاستثمار جنبا إلى جنب معنا الغنية وعالية، ونحن على يقين من لدينا الأولية افصاحات نموذج ADV الواردة مناقشات حول بعض المخاطر.
انها مؤشرا خطيرا للغاية عندما يبدأ المستثمرون نتحدث عن من عوائد “كبيرة” دون مناقشة كيف تم إنشاؤها تلك العوائد. إن التعرض لمخاطر التي يتعرض لك رأس المال الخاص، ويقاس ليس من التقلبات في السوق ولكن الاقتباس في الثمن المدفوع نسبة إلى القيمة الجوهرية مع تعديل لإمكانيات المسح، هو السر الحقيقي لبناء الثروة على المدى الطويل. واحد من المستثمرين التاريخ الأكثر شهرة هو مولعا مشيرا إلى أنه لا يهم كيف عوائد كبيرة هي – إذا كان هناك واحد “الصفر” في الضرب، تخسر كل شيء. هذا ينطبق ليس فقط في إدارة استثمارات المحفظة الخاصة بك، ولكن في إدارة التشغيل من شركات بأكملها. وانهيار AIG، التي كانت سابقا واحدة من أقوى المؤسسات المالية في العالم وأكثرها احتراما الأسهم القيادية ، هو دراسة حالة مثالية أن كل مستثمر جاد يجب أن تضطلع بها.
شخصيا، أنا من رأي أن هذا يمكن المقطر إلى الإرشادات التالية:
دفع للاستثمارات، بالكامل ونقدا.
فقط شراء الأسهم أو السندات التي تريد ان تكون سعيدا لامتلاك للسنوات الخمس المقبلة إذا أغلقت سوق الأسهم والتي لا يمكن الحصول على القيمة السوقية نقلت على ذلك.
تجنب الأوراق المالية الصادرة في بعض القطاعات أو الصناعات أو خطوط الأعمال، ولا سيما إذا كانوا مزيد من أسفل هيكل رأس المال. على سبيل المثال، في غياب بعض الحالات النادرة للغاية، والكثير من المستثمرين قيمة عموما ليست مهتمة في الأسهم العادية لشركة الطيران بأي ثمن إلا أنه بمثابة زيادة المضاربة الصغيرة لمجموعة أوسع وأكثر تنوعا. كانوا يعتقدون أن تقييم يبرر ذلك. حتى ذلك الحين، فإنها لا تزال تريد السير على الأرجح بعيدا عن هذه الفرصة. السبب؟ على العموم، شركات الطيران لديها ما يصل إلى ثابت، يمكن أن يكون بين أثارت-في-أي وقت خطر الإفلاس. إنها الأعمال التي يرى مستويات الإيرادات تنخفض في حالة نشوب حرب، كارثة أو الظروف الاقتصادية العامة. الزوجان أنه مع هيكل التشغيل العالية التكلفة وتسعير السلع، و، مع استثناء رئيسي واحد، فقد كان مدمرة ماليا لأصحاب المدى الطويل.
وهذا يتطلب النظر في محفظتك بشكل مختلف. لا ينبغي أن يكون محفظتك مصدر الإثارة أو العاطفية الاثارة بنفس الطريقة المشي على الأرض من كازينو في لاس فيغاس لكثير من الناس. الاستثمار الناجح غالبا ما يشبه مشاهدة الطلاء الجافة. تجد أصول عظيمة، ودفع بأسعار معقولة بالنسبة لهم، ثم تجلس وراء لبضع عقود بينما الرأسمالية ويضاعف دش لكم مع المكافآت. رمي في بعض التنويع حتى الإفلاس لا مفر منه، أو الحرمان من المكونات واحدة أو أكثر على طول الطريق لا يضرك سيئا للغاية. تاريخيا، انها كانت مزيجا الحلم. ولئن كان صحيحا أن التاريخ قد لا يعيد نفسه، بالنسبة لأولئك الذين يفهمون خلاف، فإنه ليس من الصعب أن يجادل أنه من المحتمل أن يكون طريقة ذكية الوحيدة للتصرف.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
مع خيارات عديدة وفورات كلية الكبيرة التي أدخلت في السنوات الأخيرة، فإنه من الصعب أن نتصور أن الكثير من الناس لا تزال تجعل الخيارات الاستثمارية سيئة كارثي. بعد، مع العديد من الأفكار خارج على الجدار كما ترون طرح حولها في غرف الدردشة عبر الإنترنت، إلا أنه من الواضح أن الناس لا تزال أدى ضلال.
يبدو معظم سوء التخطيط أن تنشأ من رغبة الناس إما التفوق على الخيارات الاستثمارية أكثر وثوقا أو في محاولة لايجاد “متأكد من شيء”. كل من هذه الأفكار، في حين النبيلة، وعادة ما ينتهي به فقط عكس ما كان يقصد.
الآباء الذين وضعوا بيضهم في هذه “سلال” غير تقليدية غالبا ما يجدون أنفسهم قصيرة على أموال عندما يأتي الوقت للاستفادة من والبدء في دفع الرسوم الدراسية.
على الرغم من وعود السلامة وعودة قد تكون كبيرة، يجب أن نفكر بعناية قبل وضع صندوق الكلية طفلك في أي من الاستثمارات التالية.
التأمين على الحياة أو المعاشات
واحدة من الأخطاء الأكثر شيوعا في إنشاء صندوق الكلية هو استخدام عقد التأمين على الحياة الاستثمار الأساسي. على وجه التحديد، والحياة كلها، والتأمين على الحياة المتغير، وكذلك المعاشات، في كثير من الأحيان الحصول على misselected كوسائل المناسبة.
في كثير من الأحيان، وكلاء التأمين نشجعكم على الاستفادة من حقيقة أن التأمين على الحياة أو المعاشات يسمح لتراكم الضرائب المؤجلة. نظريتهم هو أن إذا قمت بشراء نفس صناديق الاستثمار في حساب ضريبة منتظم، وكنت تدفع ضرائب كل عام في النمو. وهكذا، فإن عقد التأمين أو المعاش الدروع صندوق كلية زراعة الخاص بك من العم سام.
في حين أن هذا هو الصحيح جزئيا، والناس الذين يشجعون استخدام التأمين على الحياة تفشل أن تقول أنك سوف لا تزال لديها لدفع ضريبة الدخل على الأرباح الخاصة بك عند سحب المال، فضلا عن عقوبة محتملة 10٪ إذا كنت تحت سن 59 1 / 2.
فشلوا أيضا أن أذكر أنه يمكنك الحصول على مزايا ضريبية أفضل في حساب الفرع 529 أو Coverdell ESA (التعليم IRA)، مع 1-2 في المئة وفورات في التكاليف السنوية أكثر من عقد التأمين أو المعاش.
المقتنيات والأعمال الفنية
في حين أن الارتفاع في القيمة المرتبطة الأعمال الفنية والمقتنيات يمكن أن تكون كبيرة، بحيث يمكن الهبوط. على عكس الأسهم أو السندات والاستثمارات، والتي تمثل مطالبة ملموسة على أصول مالية حقيقية، ويستند قيمة الفن والمقتنيات فقط على آراء الناس.
قيمة الأعمال الفنية والمقتنيات يمكن أن تتغير بشكل كبير بين عشية وضحاها فقط لأنه لا يوجد مزيد من المشترين لنوع معين من العنصر. وبالتالي، فهي عرضة لأشياء مثل البدع، والاتجاهات، والركود للغاية.
في حين أنه قد يكون متعة لخلط التقدير الخاص بك من أدق الأشياء مع نمو صافي القيمة الخاص بك، وهذا ينبغي أن لا تمثل سوى جزء صغير من محفظة العامة الخاصة بك، وليس من وفورات كليتك.
الذهب والمعادن الثمينة الأخرى
لكثير من الناس، ويمثل الذهب ذروة الأمن والسلامة. كان واقعيا، ملموس، وكان في الطلب لطالما بشرية يمكن أن نتذكر.
بعد، أن نفس الطابع الملموس هو بالضبط ما يمكن أن تجعل المعادن الثمينة اختيار الاستثمار الفقراء. تكلفة حيازة وتخزين الذهب، وخصوصا في كميات صغيرة نسبيا، يمكن أن تقضي بسرعة أي ارتفاع في القيمة. بالإضافة إلى ذلك، والحفاظ على الذهب في يدك، حتى في مكان آمن، مما قد يجعلك هدفا للسرقة.
وبالنظر إلى حقيقة أن الذهب قد حصل فقط 6-7٪ سنويا على مدى السنوات العشرين الماضية، على ما يبدو لجعل هذا النوع من الاستثمار الكثير من العمل مما يستحق. إذا كنت تشعر حقا مثل كنت بحاجة الى بعض التعرض للمعادن الثمينة، والنظر في شراء صناديق الاستثمار المشترك التي تستثمر في شركات تعدين الذهب المعمول بها.
عالية المخاطر / الاستثمارات ذات العوائد المرتفعة سوق الأسهم
على الرغم من وعود مردود كبير أمر مغر، والنظر في توجيه واضح من الاستثمارات عالية المخاطر والاستراتيجيات مثل خيارات، والشركات الصغيرة، والأسواق الدولية. والسبب الرئيسي لذلك هو أنه سيكون لديك القليل جدا من الوقت للتعويض عن الأخطاء الاستثمارية، بداية من كلية يقترب.
على وجه الخصوص، يجب تجنب أي نوع من الاستثمار حيث بك “السلبي” هو احتمال خسارة فادحة. هذا هو الحال مع أنواع عديدة من الخيارات مثل يضع كشفت والمكالمات، وكذلك الاستثمارات في الشركات الصغيرة في اقتصاديات العالم الثالث غير مستقرة.
حسابك 401k
على الرغم من 401K الخاص بك هو وسيلة استثمارية كبيرة للتقاعد، وحتى يحتوي على خيارات استثمارية جديرة صندوق كليتك، يجب تجنب النظر إليه على أنه مصدر من الأصول الكلية. على الرغم من أن الاستثمارات الأساسية قد يكون مقبولا، فإن تكلفة وتوقيت الوصول إلى المال يمكن أن تكون كارثية لصورة مالية أوسع الخاص بك.
بالنسبة لمعظم الناس، أطفالهم سوف يذهب إلى الكلية في غضون 10-20 سنة من تقاعدهم المتوقع. أخذ توزيع كبيرا من ما هو الأصول التقاعد الرئيسي لمعظم الناس يمكن وضعها مرة أخرى في مربع واحد مع القليل من الوقت للحاق بها. حتى أخذ قرض ضد قيمة 401K الخاص بك تجمد عموما نمو الأصول الأساسية حتى يتم سداد القرض.
والأسوأ من ذلك من قرض، هي فكرة أخذ التوزيع الفعلي من حسابك 401k لدفع نفقات الجامعة. في القيام بذلك، وسوف تدفع الضرائب الاتحادية والدولة الدخل على الانسحاب، فضلا عن عقوبة 10 في المئة إذا كنت تحت 59 1/2. هذا يمكن بسهولة خفض توزيع 10،000 $ وصولا الى 5000 $ أو أقل.
ملخص
في السنوات الأخيرة، شجعت الحكومة الآباء لانقاذ لكلية مع إنشاء بعض حسابات استثمارية جذابة جدا مثل القسم 529 الخطط وCoverdell وكالة الفضاء الأوروبية. بالإضافة إلى مزايا ضريبية جذابة المرتبطة بهذه الحسابات، يمكنك الاختيار من بين مجموعة واسعة من الاستثمارات تتراوح من مؤتمر نزع السلاح مضمونة لنمو العدوانية. قبل أن نبحث في مكان آخر، وإعطاء هذه الخيارات تبدو جيدة. ينبغي أن تكون أكثر من كافية لتغطية التكاليف الكلية في المستقبل عندما يقترن الادخار المنتظم.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
السند هو استثمار الديون التي على القروض المستثمر المال لكيان (عادة المؤسسات الخاصة أو الحكومية) التي تقترض الأموال لفترة محددة من الزمن بسعر فائدة متغير أو ثابت. وتستخدم السندات من قبل الشركات والبلديات والولايات والحكومات ذات السيادة لجمع الاموال وتمويل مجموعة متنوعة من المشاريع والأنشطة. أصحاب السندات debtholders، أو الدائنين، من المصدر.
كسر “بوند”
السندات ويشار عادة باسم الأوراق المالية ذات الدخل الثابت وهي واحدة من فئات الأصول العامة الرئيسية الثلاثة، جنبا إلى جنب مع الأسهم (الأسهم) والنقد المعادل. يتم تداول العديد من سندات الشركات والحكومة علنا في البورصات، في حين يتم تداول الآخرين فقط، دون وصفة طبية (OTC).
كيف سندات العمل
عندما تحتاج الشركات أو الكيانات الأخرى لجمع أموال لتمويل مشاريع جديدة، والحفاظ على العمليات الجارية، أو إعادة تمويل الديون الأخرى القائمة، فإنها قد تصدر سندات مباشرة للمستثمرين بدلا من الحصول على قروض من البنك. الكيان مدين (المصدر) بإصدار السندات التي تنص تعاقديا سعر الفائدة (كوبون) التي من شأنها أن تدفع والوقت الذي يجب أن تعاد الأموال المقترضة (مدير السندات) (تاريخ الاستحقاق).
وعادة ما يتم تحديد سعر إصدار السندات بالقيمة الاسمية، وعادة 100 $ أو $ 1،000 القيمة الاسمية للسند الواحد الفردي. سعر السوق الفعلي من السندات يعتمد على عدد من العوامل بما في ذلك نوعية الائتمان للمصدر، وطول الوقت حتى انتهاء الصلاحية، وسعر الفائدة بالمقارنة مع البيئة سعر الفائدة العامة في ذلك الوقت.
مثال
لأن السندات كوبون بسعر فائدة ثابت سيدفع نفس النسبة المئوية من القيمة الاسمية على مر الزمن، فإن سعر السوق للالسندات تتقلب كما تصبح تلك القسيمة مرغوب فيه أو غير مرغوب فيها بالنظر إلى معدلات الفائدة السائدة في لحظة معينة من الزمن. على سبيل المثال إذا تم إصدار السندات عندما تكون أسعار الفائدة السائدة هي 5٪ في 1000 $ القيمة الاسمية مع قسيمة سنوية بنسبة 5٪، فإنه سيتم إنشاء 50 $ للتدفقات النقدية سنويا لحامل السند. أن حامل السند أن يكون غير مبال لشراء السندات أو توفير نفس القدر من المال في سعر الفائدة السائد.
إذا كان انخفاض أسعار الفائدة إلى 4٪، وسوف تستمر في السندات دفع التعويضات بنسبة 5٪، مما يجعلها خيارا أكثر جاذبية. فإن المستثمرين شراء هذه السندات، والمزايدة على سعر يصل الى قسط حتى المعدل الفعلي على السندات يساوي 4٪. من ناحية أخرى، إذا ارتفعت أسعار الفائدة إلى 6٪، وقسيمة 5٪ لم تعد جذابة وسيكون سعر السندات تنخفض، وبيع بسعر مخفض حتى انها المعدل الفعلي هو 6٪.
بسبب هذه الآلية، أسعار السندات تتحرك عكسيا مع أسعار الفائدة.
خصائص السندات
معظم السندات تشترك في بعض الخصائص الأساسية المشتركة بما في ذلك:
القيمة الاسمية هي القيمة المال والسندات يكون من المفيد في نضجها، وأيضا كمية إشارة يستخدم مصدر للسندات عند حساب مدفوعات الفائدة.
سعر الفائدة هو معدل الفائدة جهات إصدار السندات تدفع على القيمة الاسمية للسندات، كنسبة مئوية.
مواعيد القسيمة هي التواريخ التي جهات إصدار السندات سيجعل مدفوعات الفائدة. فترات النموذجية هي مدفوعات قسيمة سنوية أو نصف سنوية.
تاريخ الاستحقاق هو التاريخ الذي السندات سوف تنضج وسوف مصدر للسندات دفع حامل السند القيمة الاسمية للسندات.
سعر الإصدار هو السعر الذي تبيع مصدر للسندات في الأصل السندات.
اثنين من الميزات من السندات – جودة الائتمان ومدته – هي المحددات الرئيسية لأسعار الفائدة على السندات. إذا كان مصدر لديه سوء الائتمان، ومخاطر التخلف عن السداد أكبر، وسوف تميل هذه السندات للتداول على خصم. يتم حساب التصنيف الائتماني وأصدر من قبل وكالات التصنيف الائتماني. يمكن استحقاق السندات تتراوح بين يوم واحد أو أقل إلى أكثر من 30 عاما. وكلما طال أمد استحقاق السندات، أو المدة، كلما زادت فرص الآثار السلبية. تميل السندات الآجال الأطول أيضا أن يكون أقل سيولة. وبسبب هذه الصفات، والسندات مع وقتا أطول لنضج الأمر عادة ما يكون أعلى سعر الفائدة.
وعند النظر في المخاطرة في محافظ السندات، والمستثمرين يأخذون في اعتبارهم مدة (حساسية السعر للتغيرات في أسعار الفائدة) والتحدب (انحناء المدة).
مصدري السندات
هناك ثلاث فئات رئيسية من السندات.
سندات الشركات الصادرة عن الشركات.
السندات البلدية الصادرة عن الولايات والبلديات. يمكن السندات البلدية توفر الدخل قسيمة معفاة من الضرائب بالنسبة للمقيمين في تلك البلديات.
سندات الخزانة الأمريكية (أكثر من 10 سنوات النضج)، وتلاحظ (1-10 سنوات النضج) والفواتير (أقل من سنة واحدة إلى النضج) ويشار إليها مجتمعة ب ببساطة “الخزانة”.
أصناف من سندات
السندات صفر القسيمة لا تدفع دفعات القسيمة العادية، وأصدرت بدلا من ذلك بسعر مخفض وسعرها في السوق يتقارب في نهاية المطاف من القيمة الاسمية عند الاستحقاق. وعلى الخصم السندات بدون قسائم تبيع معادلا لالعائد من السندات قسيمة مماثل.
سندات قابلة للتحويل هي أدوات الدين مع خيار الشراء جزءا لا يتجزأ من أن يسمح حملة السندات لتحويل ديونها إلى أسهم (الأسهم) في مرحلة ما إذا ارتفع سعر السهم على مستوى عال بما فيه الكفاية لجعل مثل هذا التحول جاذبية.
بعض سندات الشركات هي للاستدعاء، وهذا يعني أن الشركة يمكن الاتصال مرة أخرى السندات من debtholders إذا كان انخفاض أسعار الفائدة بما فيه الكفاية. هذه السندات تداول عادة بعلاوة على الديون غير استدعاء نظرا لخطر دعا بعيدا وأيضا بسبب الندرة النسبية في سوق السندات اليوم. السندات الأخرى putable، وهذا يعني أن الدائنين يمكن وضع السندات إلى المصدر إذا ارتفعت أسعار الفائدة بما فيه الكفاية.
غالبية سندات الشركات في السوق اليوم هي ما يسمى سندات رصاصة، مع عدم وجود خيارات جزءا لا يتجزأ من قيمتها كامل الوجه ويدفع مرة واحدة في تاريخ الاستحقاق.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
أحد المستثمرين الأخطاء شيوعا في جعل سوق الأوراق المالية هو بيع الأسهم الفوز في وقت قريب جدا. ولكن، ما هو “قريبا جدا؟”
وتشير الدراسات إلى أن المستثمرين هم أكثر عرضة لبيع الأسهم مع أرباح وأقل احتمالا لبيع الأسهم في حيرة.
على الرغم من أن هذا قد يبدو غير بديهية، أنه يتماشى مع دراسات لكيفية المستثمرين في سوق الأوراق المالية في اتخاذ القرارات. يبدو أننا أكثر عرضة لاتخاذ ربح صغير (شيء ملموس) من البيع بخسارة، مما يؤكد خطأ لدينا ويغلق الباب على انتعاش محتمل.
هناك أسباب وجيهة لبيع بربح، ولكن هناك نادرا ما سبب وجيه لالابقاء على الأسهم تخسر المؤكدة. الخوف من تحول “خسارة ورقة” إلى خسارة حقيقية قوية.
عندما هو الوقت المناسب لبيع الأسهم الفوز؟ أراد بعض محامي أبدا لبيع أسهم الفوز، في حين أن آخرين يحذرون من أن البيع هو عملية مدروسة تماما مثل شراء.
نقول لديك الأسهم التي كان لها انطلاقة جيدة، والآن لنتساءل عما إذا كان يجب أن تأخذ الأرباح الخاصة بك وتشغيل أو الانتظار لإشارة إلى أن الأسهم على وشك عكس الاتجاه.
هناك العديد من علامات التحذير التي يمكن أن تقلب قبالة لكم للتغيرات التي قد يعني يرأس سعر الجنوب.
أساسيات فشل
إذا أساسيات الشركة (المبيعات، والديون، والتدفق النقدي وهلم جرا) تبدأ تظهر علامات الإجهاد، فإنه قد يعني شيئا قد تغير من شأنها أن تؤثر سلبا على سعر السهم.
لا تنتظر السوق للقلق بشأن الانخفاض في الإيرادات أو أساسية مفتاح آخر، ويكون مستعدا لتفريغ المخزون في حين لا يزال لديك أرباح جيدة.
السعر المستهدف
تعيين العديد من المستثمرين أرضية على سعر السهم حتى اذا ما وقعت دون مستوى معين، يبيعون. يمكنك أيضا تعيين الحد الأعلى الذي يقوم بتشغيل بيع الخاص بك.
الأساس المنطقي هنا هو أنك قد يكون خائفا أن المخزون سوف يجدون صعوبة بالغة في دعم سعر السوق فوق مستوى معين وأي تلميح من الأخبار السيئة سيرسل السعر إلى هبوطه.
مستثمرين آخرين تقول ببساطة: “أريد أن أجعل هذه العودة، وعندما ضرب هذا، وانا ذاهب للانتقال إلى فرصة أخرى.”
أرباح قص أو خرج
عندما تبدأ الشركات قطع أو أرباح القضاء، فقد حان الوقت للنظر في إسقاطه على محمل الجد.
خفض أرباح هي أحداث خطيرة وتشير الصعوبات المالية أن المستثمرين ينبغي أن تولي اهتماما وثيقا.
استراتيجيات للبيع
وتشمل استراتيجيات أخرى للبيع في دراسة متأنية أن الأحداث تتحرك ضد الأسهم الخاصة بك ويجب عليك أن تتصرف. وإليك بعض الأفكار:
احترس من الضجيج. إذا كنت تملك الأسهم يصبح محط اهتمام وسائل الاعلام ويحصل على الكثير من شرب حتى الثمالة، قد يكون الوقت قد حان للنظر في اتخاذ الربح. هذه الأنواع من الجنون الرضاعة الأسهم جذب المستثمرين عديمي الخبرة الذين مزايدة على الأسعار فقط أن يكون انهيار السوق عندما يموت الضجيج. إذا كنت غير دقيق، يمكنك مشاهدة السعر يسقط الحق في الماضي الربح الخاص بك.
مشاهدة النمو. تنمو أسهم النمو. عندما تتوقف عن النمو أو تنامي يبدأ في التباطؤ، وحان الوقت للمضي قدما. السوق ليس نوع لأسهم النمو التي تفشل في الحفاظ على نموها.
يشارك من على الطاولة. إذا كان لديك أرباحا جيدة في الأوراق المالية، والنظر في بيع جزء – يقول 50 في المئة وجني الأرباح الخاصة بك – في حين ترك ما تبقى تستمر في النمو. وبهذه الطريقة يمكنك قفل في مستوى معين من الربح، وإذا كنت تتبع نصائح أخرى هنا، يمكنك انقاذ على السهم عندما يبدأ في الانخفاض مع بعض مزيد من الربح.
صفقة أفضل. تذكر، وهناك أسهم أخرى التي يمكن أن توفر فرصة أفضل مع خطر أقل. فقط لأن لديك مخزون جيد مع ربح لطيفة، لا يعني أنك لا ينبغي التوقف عن البحث عن أفضل صفقة.
لا تكون سريعة جدا
في حين تريد دائما لتعظيم الاستثمار الخاص، لا تأكل في الأرباح عن طريق تشغيل مشروع قانون كبيرة في سوق الأوراق المالية الخاصة بك في اللجان من خلال التداول المفرط.
وهناك عدد قليل الصفقات الذكية اعتدت بالضرب على عشرات منها المتوسط في أي يوم.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
إذا كنت استمع الى وسائل الاعلام المالية أو اضغط على الاستثمار، قد تحصل على الانطباع الخاطئ بأن كسب المال من شراء الأسهم هو مسألة “قطف” الأسهم المناسبة ليتداول بسرعة، ويجري لصقها على شاشة الكمبيوتر أو التلفزيون مجموعة، والإنفاق الخاص بك أيام التوجس حول ما فعله الصناعي بواقع داو جونز أو S & P 500 في الآونة الأخيرة. لا شيء يمكن أن يكون أبعد عن الحقيقة. انها بالتأكيد ليست الطريقة أركض أعمالي الخاصة ولا المحافظ أننا السيطرة على شركة لإدارة الأصول عائلتي.
في الواقع، وقد لخص سر لكسب المال من شراء الأسهم والاستثمار في السندات من قبل الراحل من قيمة الاستثمار بنيامين جراهام عندما كتب: “إن المال الحقيقي في الاستثمار سوف يتعين القيام بها – لأن معظم أنها كانت في الماضي – وليس من البيع والشراء، ولكن من امتلاك وعقد الأوراق المالية، وتلقي الفوائد والأرباح، والاستفادة من الزيادة على المدى الطويل في قيمة ” أن تكون أكثر تحديدا، كمستثمر في الأسهم المشتركة تحتاج إلى التركيز على العائد الإجمالي واتخاذ قرار للاستثمار على المدى الطويل، وهو ما يعني في أدنى حد ممكن، متوقعا أن يعقد كل موقف جديد لمدة خمس سنوات بشرط قمت اختيار الشركات التي تتمتع بإدارة جيدة مع المالية قوية وتاريخ من الممارسات الإدارية الملائمة للمساهمين.
هذه هي الطريقة التي تم بناء الثروة الحقيقية في سوق الأوراق المالية للخارج، والمستثمرين السلبي. هذه هي الطريقة التي:
عمال النظافة كسب قرب الحد الأدنى للأجور، مثل رونالد القراءة وحشد المزيد من 8،000،000 $ في محافظهم.
رجل يدعى لويس ديفيد زاجور، يعيش في شقة صغيرة في مدينة نيويورك، جمعت $ 18،000،000.
المحامي جاك ماكدونالد المتراكمة $ 188،000،000.
تقاعد وكيل مصلحة الضرائب آن شايبر بنيت لها $ 22،000،000 محفظة (وكان ذلك في عام 1995 عندما توفيت المعدل للتضخم، فإنه ما يعادل $ 63250000 + في أوائل عام 2016.)؛
وزير متقاعد غراسي غرونر بنيت لها محفظة الأوراق المالية $ 7،000،000.
مزارع الألبان قرب مدينة كانساس سيتي تراكمت ملايين وملايين من الدولارات، والتي حتى أولاده لم يعرف موجودة.
جعلت حتى ناجحة، رفيعة المستوى المستثمرين مثل وارن بافت وتشارلي مونجر الجزء الأكبر من أموالهم في الأسهم والشركات التي عقدت ل25+، حتى 50+، سنوات.
ومع ذلك، العديد من المستثمرين الجدد لا يفهمون الميكانيكا الفعلية وراء كسب المال من الأسهم. حيث الثروة ينشأ في الواقع أو الكيفية التي يعمل بها العملية برمتها. إذا كنت قد أنفقت الكثير من الوقت على الموقع، وترى أن نوفر الموارد على بعض المواضيع المتقدمة جدا – تحليل القوائم المالية والنسب المالية والاستراتيجيات ضريبة أرباح رأس المال، على سبيل المثال لا الحصر، ولكن هذا هو الشيء المهم ل توضيح حتى استيلاء على فنجان من القهوة الساخنة، والحصول على راحة في كرسي القراءة المفضلة لديك، واسمحوا لي أن المشي لكم من خلال نسخة مبسطة عن كيفية الصورة الكاملة يناسب معا.
صنع المال من الأسهم تبدأ من خلال شراء ملكية في ريال مدريد الأعمال التشغيل
عند شراء حصة من الأسهم، وتقوم بشراء قطعة من الشركة. تخيل أن شركة هاريسون فودج، والأعمال التجارية وهمية، قد المبيعات 10،000،000 $ وبلغ صافي الدخل 1،000،000 $.
لجمع المال للتوسع، اقترب مؤسسي الشركة زيارتها بنك استثماري على بيع الأسهم للجمهور في الطرح العام الأولي، أو الاكتتاب. لأنها قد قال: “حسنا، نحن لا نعتقد معدل النمو الخاص بك هو من الضخامة بحيث أننا سوف سعر هذا حتى أن المستثمرين في المستقبل سوف تكسب 9٪ على استثماراتهم بالإضافة إلى أي نمو على توليد … التي يعمل بها إلى حوالي 11،000،000 $ + قيمة للشركة بأكملها (11 مليون $ مقسوما 1000000 $ صافي الدخل = 9٪ العائد على الاستثمار الأولي.) “الآن، نحن في طريقنا لنفترض أن مؤسسي بيعت بدلا تماما من إصدار الأسهم للجمهور
يمكن أن يكون قال المؤمنين، “أنت تعرف، نحن نريد الأوراق المالية لبيع 25 $ للسهم الواحد لأن ذلك يبدو في المتناول لذلك نحن ذاهبون إلى قطع الشركة الى 440،000 قطعة، أو سهم من الأسهم (440،000 سهم × $ 25 = $ 11،000،000.) وهذا يعني أن كل “قطعة” أو حصة من الأسهم يحق له 2.72 $ للربح ($ 1،000،000 الربح ÷ 440000 سهم المعلقة = 2.72 $ للسهم الواحد.) ويعرف هذا الرقم بأنه EPS الأساسية (قصيرة للأرباح للسهم الواحد). وبعبارة أخرى، عندما تشتري حصة في شركة هاريسون فودج، وتقوم بشراء الحق في الأرباح الخاصة بك بشكل تناسبي.
هل كنت لشراء 100 سهم عن 2500 $، هل سيكون شراء $ 272 في الأرباح السنوية بالإضافة إلى أي نمو في المستقبل (أو الخسائر) حققت الشركة. إذا كنت تعتقد أن الإدارة الجديدة يمكن أن تسبب مبيعات حلوى لتنفجر بحيث الأرباح الخاصة بك بشكل تناسبي سيتم 5X أعلى في غضون سنوات قليلة، فإن هذا سيكون استثمارا جذابا للغاية.
مقدار المال الذي جعل من الأسهم سيعتمد على كيفية إدارة ومجلس الإدارة تخصيص رأس المال لديك
ما يسبب بلبلة يصل الوضع هو أنك لا ترى في الواقع أن 2.72 $ في الربح الذي ينتمي لك. بدلا من ذلك، الإدارة وأعضاء مجلس الإدارة لديها عدد قليل من الخيارات المتاحة لهم، والتي ستحدد نجاح المقتنيات الخاصة بك لدرجة كبيرة:
ويمكن أن نرسل لك توزيع أرباح نقدية لبعض جزء أو مجمل الربح الخاص بك. هذا هو الطريق الوحيد ل”إعادة رأس المال للمساهمين.” هل يمكن إما استخدام هذه الاموال لشراء المزيد من الأسهم أو الذهاب تنفق عليه بالطريقة التي يرونها مناسبة.
ويمكن أن تعيد شراء أسهم في السوق المفتوحة وتدميرها. للحصول على شرح عظيم على كيف هذا يمكن أن تجعلك جدا، غنية جدا في المدى الطويل، وقراءة تدعم الأسهم البيع: البيضة الذهبية من القيمة للمساهمين.
ويمكن أن إعادة استثمار الأموال في النمو في المستقبل من خلال بناء المزيد من المصانع والمتاجر وتوظيف المزيد من الموظفين، وزيادة الإعلانات، أو أي عدد من النفقات الرأسمالية الإضافية التي من المتوقع أن ترتفع الأرباح. في بعض الأحيان، وهذا قد تشمل السعي إلى عمليات الاستحواذ والاندماج.
ويمكن أن تعزيز الميزانية العمومية عن طريق خفض الديون أو بناء الأصول السائلة.
وهو الأفضل بالنسبة لك كمالك؟ التي تعتمد اعتمادا كليا على معدل العائد إدارة يمكن أن تكسب من خلال إعادة استثمار أموالك. إذا كان لديك عمل هائل – أن مايكروسوفت أو وول مارت في الأيام الأولى عندما كان كلاهما جزء صغير من حجمها الحالي – دفع أية أرباح نقدية من المرجح أن يكون خطأ لأن تلك الأموال يمكن استثمارها بسعر مرتفع . كانت هناك فعلا مرات خلال العقد الأول بعد ذهب وول مارت العام أنه حصل على أكثر من 60٪ من حقوق المساهمين. هذا لا يصدق. (راجع إلغاء الفصل العنصري دوبونت من العائد على حقوق المساهمين عن طريقة بسيطة لفهم ما يعنيه هذا.) تلك الأنواع من العوائد عادة ما توجد إلا في القصص الخيالية بعد، وذلك بتوجيه من سام والتون، وكانت لمتاجر التجزئة على أساس بنتونفيل، وقادر على ان تسحبه بعيدا و جعل الكثير من الشركات الزميلة وسائقي الشاحنات، والمساهمين الخارجيين الغنية في هذه العملية.
بيركشاير هاثاواي يدفع ما لا أرباح نقدية بينما حلت الولايات المتحدة بانكورب للعودة أكثر من 80٪ من رأس المال على المساهمين في شكل أرباح الأسهم وظهورهم شراء كل عام. وعلى الرغم من هذه الاختلافات، وكلاهما لديها القدرة على أن يكون مقتنيات جذابة جدا بالسعر المناسب (وخاصة إذا كنت تدفع الانتباه إلى وضع الأصول) شريطة أن يتداول عند السعر المناسب. على سبيل المثال، معقولة أرباح تعديل نسبة PEG. شخصيا، وأنا أملك كل من هذه الشركات اعتبارا من الوقت الذي تم نشر هذه المادة وسأكون مستاء إذا بدأ USB باتباع نفس الممارسات تخصيص رأس المال كما بيركشاير لأنه لم يكن لديهم نفس الفرص المتاحة لها نتيجة ل حظر في مكان للشركات مصرفية قابضة.
في نهاية المطاف، أي المال الذي جعل من أسهمك ينزل إلى يد عناصر من إجمالي العائد، بما في ذلك الأرباح الرأسمالية وتوزيعات الأرباح
والآن بعد أن كنت ترى هذا، فإنه من السهل أن نفهم أن ثروتك بنيت أساسا من:
زيادة في سعر السهم. على المدى الطويل، وهذا هو نتيجة لسوق مثمنا زيادة الأرباح نتيجة للتوسع في الأعمال التجارية أو حصة اعادة شراء، والتي تجعل كل سهم تمثل أكبر ملكية في الأعمال التجارية. وبعبارة أخرى، إذا كان العمل مع سعر السهم $ 10 نما بنسبة 20٪ لمدة 10 عاما من خلال الجمع بين التوسع وحصة إعادة الشراء، ينبغي أن يكون ما يقرب من 620 $ للسهم الواحد خلال عقد من الزمن نتيجة لهذه القوات على افتراض وول ستريت تحتفظ بنفس السعر نسبة -to-الأرباح.
أرباح الأسهم. عندما تدفع أرباح من أصل إليك في شكل أرباح، تتلقى فعلا النقدية عن طريق شيك في البريد، والإيداع المباشر في حساب وساطة، والتحقق من الحساب، أو حساب التوفير، أو في شكل أسهم إضافية استثمارها نيابة عنك . بدلا من ذلك، يمكنك التبرع، وقضاء، أو كومة هذه الأرباح يصل نقدا.
في بعض الأحيان، خلال فقاعات السوق، قد يكون لديك الفرصة لتحقيق الربح عن طريق بيع لشخص ما لأكثر من شركة يستحق. على المدى الطويل، مع ذلك، لا بد عوائد المستثمر ارتباطا وثيقا الأرباح الكامنة الناتجة عن عمليات الشركات التي قال انه او انها تملك.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
إلا إذا كنت محظوظا بما فيه الكفاية لصافي قيمة عالية بما فيه الكفاية لتعطيك الوصول إلى الحساب المدار بشكل فردي التي تديرها شركة لإدارة الأصول، واحتمالات جيدة أن كنت تنوي القيام به أكثر من الاستثمار الخاص من خلال هيكل المجمعة مثل المتبادلة الأموال.
الآن، في هذه المقالة، أريد أن أركز على الفعلية كيف . على وجه التحديد، كيف لك أن تذهب في شراء أسهم صناديق الاستثمار المشترك مرة واحدة كنت قد اتخذت القرار الذي أردت أن تملك صندوق معين. بذلك، وآمل أن أقدم لكم فهم أوسع لآليات المعنية.
يمكنك شراء أسهم صناديق الاستثمار المشتركة من خلال الوسيط الخاص بك
إذا كان لديك حساب وساطة، روث الجيش الجمهوري الايرلندي، IRA التقليدية، أو حساب آخر في وسيط في البورصة مثل تشارلز شواب أو ميريل لينش، يمكنك شراء معظم الصناديق المتبادلة وكأنك حصة من الأسهم. كنت مجرد الذهاب الى موقع الوسيط، والمشي إلى أقرب فرع أو استدعاء الوسيط الخاص بك على الهاتف ونقول لهم الرمز مؤشر من صناديق الاستثمار المشترك التي تريد شراءها، ومجموع المبلغ من المال كنت ترغب في الاستثمار.
(رمز شريط هو رمز قصيرة تعيينه من قبل البورصة لتمثيل الاستثمار. إذا كنت شراء أسهم من شركة كوكا كولا، على سبيل المثال، رمز شريط هو KO. صناديق الاستثمار، مثل الأسهم، لديها الخاصة رموز مؤشر الأسهم المخصصة لهم. )
معظم السماسرة تسير إلى تهمة لكم لجنة أو رسوم أخرى لشراء أسهم صناديق الاستثمار المشترك.
في كثير من الأحيان، إذا تم هيكلة صناديق الاستثمار المشترك كما تداول تبادل الصندوق، أو ETF، وسوف تطبق نفس اللجنة التي يقومون بها عادة للأسهم. وفي حالات أخرى، فإنها ستقيم رسم مقطوع، وعادة 49.95 $ أو شيء مماثل، والتي يمكن أن يكون خصمها من الاستثمار الرئيسي كنت تنوي جعل أو لديك وأضاف بحيث يحصل استثمرت الاستثمار الرئيسي الكامل. في حالات الحمل صناديق الاستثمار المشتركة، يمكن للجان تشغيل تصل إلى 5.75٪ سنويا مع نفقات إضافية. ومع ذلك، في حالات الحمل صناديق الاستثمار المشترك، فمن الممكن ويقابل الحمل قبل أقل نسبة حساب صناديق الاستثمار المشترك وبالتالي فإن المستثمر هو أفضل حالا على مدى فترات طويلة من الزمن، والتي يهم إذا كنت تأخذ النهج شراء والانتظار، ولكن انا شخصيا، والحفاظ على وجود أبدا ما يقرب من سبب لدفع حمولة مبيعات صناديق الاستثمار المشترك في عالم اليوم عندما يمكنك العثور على منتج متميز أو مقارنة من دون تكلفة إضافية.
ومن المهم أن نلاحظ أنه في بعض الحالات، قد يكون وسيط لأسرة مكونة من صناديق الملكية، أو شبكة من الصناديق التي ينتمي بطريقة أو بأخرى، وهذا يسبب لهم أن يكون حافزا لتحصل على الاستثمار فيها. لتجميل الصفقة، فإن العديد من السماسرة تقدم هذه الأموال في أي لجنة. في بعض الحالات، وقد أحدث الغضب لتقديم أيضا ما يبدو أن هناك نسبة حساب الحضيض ولكنها تحتاج إلى الصندوق الأساسي لعقد مستوى معين من المال – يقول، 5٪ أو نحو ذلك – أن مدير الصندوق يحصل على نحو فعال لاستخدام كمصدر للتعويم، يجري إيرادات الفوائد المصدر الرئيسي للتعويض.
وإن كان هذا هو دون أن يلاحظها أحد إلى حد كبير من قبل المستثمرين في الوقت الحالي نظرا لانخفاض أسعار الفائدة، كان علينا أن يعود للبيئة سعر الفائدة الذي كان أكثر انسجاما مع المعايير التاريخية، يمكن أن يكون غير متوقعة لشركات إدارة بينما كان المستثمرون مقتنعين كانت لا تزال تدفع الرسوم والنفقات منخفضة؛ حالة من خدعة المحاسبة رائعة بدلا من أن يستفيد من حقيقة والسلكية معظم الناس إلى التركيز على تكلفة صريحة بدلا من تكلفة الفرصة البديلة.
يمكنك شراء أسهم صندوق الاستثمار المشترك مباشرة من شركة صندوق الاستثمار المشترك
إذا كنت تعرف أنك تريد أن تستثمر أموالك في صناديق الاستثمار المشترك معين أو في صناديق الاستثمار التي تشكل جزءا من عائلة صناديق الاستثمار المشترك الأكبر، يمكنك غالبا فتح حساب مباشرة مع صناديق الاستثمار المشترك نفسه. كنت ملء الأوراق على الانترنت، والبريد في وشيك (أو، في هذه الأيام، الشروع في نقل عبر الإنترنت)، ونقول للشركة إذا كنت تريد فتح حساب منتظم، أو حساب خاص مثل التقاعد روث الجيش الجمهوري الايرلندي أو الجيش الجمهوري الايرلندي التقليدي .
حتى يمكنك إعداده بحيث يجعل صناديق الاستثمار المشترك تلقائيا الاستثمارات بالنسبة لك من خلال سحب المال بانتظام من فحص الخاص أو حساب التوفير كل شهر! هذه التقنية، ودعا الدولار تكلفة المتوسط، يمكن أن يكون وسيلة مفيدة للتخفيف من متوسط السعر الذي تدفعه مقابل أسهم صناديق الاستثمار المشترك الخاص بك، وكما يقول التفكير وإن كان هناك بعض التساؤلات حول الأكاديمية إلى ذلك، تساعد على تقليل المخاطر التي وضعت كل ما تبذلونه المال في السوق في الذروة، مثل قبل يوم من تحطم دوت كوم أو انهيار وول ستريت الذي بدأ الكساد الكبير في عام 2008.
أكبر ميزة لشراء أسهم صناديق الاستثمار المشترك مباشرة من شركة صناديق الاستثمار المشترك نفسه هو أنك غالبا لن تحصل على فرض عمولات السمسرة القياسية، وهذا يعني المزيد من المال يذهب إلى الاستثمارات الخاصة بك ويعمل لك. الجانب السلبي من شراء أسهم صناديق الاستثمار المشترك مباشرة من شركة صناديق الاستثمار المشترك نفسه هو أنه يمكن أن يكون أكثر صعوبة لنقل المقتنيات الخاصة بك في وقت لاحق أو التنويع في الأوراق المالية الإضافية، بما في ذلك شراء أسهم صناديق الاستثمار الأخرى التي تقدمها المؤسسات المالية الأخرى.
يمكنك شراء أسهم صندوق الاستثمار المشترك من خلال 401 (ك) أو خطة التقاعد الأخرى في العمل
إذا كنت تعمل في شركة مع أكثر من بضع عشرات من الموظفين، واحتمالات جيدة لديك 401 (ك) خطة أو شيئا من هذا القبيل. في جميع الحالات تقريبا، فإن الشركة تتيح لك استثمار في أسهم صناديق الاستثمار المشترك من خلال الخطة. الجانب السلبي هو أنت من المحتمل النظر في قائمة محدودة للاستثمارات صناديق الاستثمار المشترك المحتملة، وبعضها قد يكون الفرعي قدم المساواة. ومع ذلك، فإن وجود مباراة صاحب العمل لا يزال جعلها جذابة في ظل الظروف الصحيحة حتى لو كنت لا يمكن الوصول إلى صندوق مؤشر منخفضة التكلفة التي تتعقب مؤشر سوق الأسهم الرئيسيين مثل مؤشر داو جونز الصناعي أو S & P 500.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
